ordre Stop

Qu’est-ce qu’un ordre Stop?

un ordre stop est un ordre d’achat ou de vente d’un titre lorsque son prix dépasse un point particulier, assurant une probabilité plus élevée d’atteindre un prix d’entrée ou de sortie prédéterminé, limitant la perte de l’investisseur ou bloquant un bénéfice. Une fois que le prix franchit le point d’entrée/sortie prédéfini, l’ordre stop devient un ordre de marché.

Aussi appelé un « stop », un ordre stop de vente qui est lié à un ordre limite est appelée un « ordre stop-loss., »

Comment un Ordre Stop Fonctionne

les Investisseurs et les traders peuvent exécuter leur acheter et vendre des ordres en utilisant plusieurs stratégies visant à limiter le risque de perte. L’ordre de marché de base remplit un ordre au cours du marché en cours du titre. Un ordre stop est plutôt placé lorsqu’un investisseur ou un trader souhaite qu’un ordre soit exécuté après qu’un titre ait atteint un prix spécifique., Ce prix est connu sous le nom de prix stop, et il est généralement initié par les investisseurs qui partent en vacances, qui entrent dans des situations où ils sont incapables de surveiller leurs portefeuilles pendant de longues périodes ou de négocier des actifs volatils—tels que les crypto-monnaies, qui pourraient prendre une tournure défavorable du jour au lendemain.

Les Traders entrent souvent des ordres stop pour limiter les pertes ou pour capturer des profits sur les fluctuations de prix., Ces types d’ordres sont très courants dans les transactions boursières et forex, où les fluctuations intraday peuvent égaler de gros gains pour les traders, mais sont également utiles à l’investisseur moyen avec des transactions sur actions, options ou forex. Il existe deux types d’ordre à consonance similaire qui sont légèrement différents. Le PREMIER, un ordre stop, déclenche un ordre de marché ultérieur lorsque le prix atteint un point désigné. Un ordre stop-limit, d’autre part, déclenche un ordre limite entré lorsqu’un point de prix désigné est atteint.,

Les Traders qui utilisent l’analyse technique placeront des ordres stop en dessous des moyennes mobiles majeures, des lignes de tendance, des Hauts de swing, des bas de swing ou d’autres niveaux de support ou de résistance clés.

ordres Stop-Loss pour les marchés baissiers vs ordres Stop-Loss pour les marchés haussiers

un ordre stop-loss est essentiellement un ordre commercial automatique donné par un investisseur à sa maison de courtage pour déclencher une vente lorsqu’un certain niveau de prix est atteint à la baisse. La transaction (un ordre de marché ou à cours limité) s’exécute alors une fois que le prix de l’action en question tombe à ce prix stop spécifié., Ces ordres sont conçus pour limiter la perte d’un investisseur sur une position. Le principal risque associé à un ordre stop-loss est le potentiel d’être arrêté. L’arrêt se produit lorsque la sécurité atteint de manière inattendue un point stop-loss, activant la commande. L’arrêt pourrait causer une perte sur une transaction qui aurait été rentable—ou plus rentable—si l’arrêt soudain n’avait pas donné lieu à un coup de pied. Cette situation peut être particulièrement irritante si les prix plongent comme ils le font lors d’un krach éclair du marché—chute mais reprise par la suite., Peu importe la rapidité du rebond des prix, une fois que le stop-loss est déclenché, il est déclenché.

Les stratégies décrites ci-dessus utilisent le buy stop pour se protéger contre les mouvements haussiers d’un titre. Une autre stratégie moins connue utilise le buy stop pour profiter du mouvement à la hausse prévu du cours de l’action. Les analystes techniques se réfèrent souvent aux niveaux de résistance et de support d’une action. Le prix peut monter et descendre, mais il est entre crochets au haut de gamme par la résistance et par le support au bas de gamme. Il peut également être considéré comme un prix plafond et un prix plancher.,

certains investisseurs, cependant, prévoient qu’une action qui finit par grimper au-dessus de la ligne de résistance, dans ce qu’on appelle une évasion, continuera de grimper. Un ordre buy stop peut être très utile pour profiter de ce phénomène. L’investisseur ouvrira un ordre buy stop juste au-dessus de la ligne de résistance pour capturer les bénéfices disponibles une fois qu’une évasion s’est produite. Un ordre stop loss peut protéger contre une baisse ultérieure du cours de l’action.

Types D’ordres Stop

par exemple, si le 5 janvier 2018, AAPL se négociait pour 175 per par action à 13h00.,, un ordre au marché ne garantit pas que le prix d’achat ou de vente d’un investisseur sera rempli à 175$. L’investisseur peut obtenir un prix inférieur ou supérieur à 175$, selon le moment de remplissage. Dans le cas de titres illiquides ou extrêmement volatils, le placement d’un ordre au marché peut entraîner un prix de remplissage qui diffère considérablement de 175$.

d’autre part, une limite de l’ordre remplit d’achat ou de vente à un prix (ou mieux) spécifié par l’investisseur. En utilisant notre exemple D’AAPL ci-dessus, si un investisseur place une limite de 177,50 $sur un ordre de vente, et si le prix monte à 177$.,50 ou plus, leur commande sera remplie. L’ordre à cours limité, en effet, fixe le maximum ou le minimum auquel on est prêt à acheter ou à vendre une action particulière.

Acheter-Stop

Un ordre stop d’achat est conclu à un prix stop au-dessus du prix du marché actuel. Un ordre d’arrêt de vente est entré à un prix d’arrêt inférieur au prix actuel du marché. Considérons un investisseur qui a acheté AAPL pour 145$. L’action se négocie maintenant à 175$, cependant, pour limiter les pertes d’un plongeon du cours de l’action à l’avenir, l’investisseur place un ordre de vente à un prix stop de 160$., Si un événement défavorable se produit entraînant la chute D’AAPL, l’ordre de l’investisseur sera déclenché lorsque les prix chuteront à la marque de 160$.

Arrêter de Marché vs Stop-Limit

Un ordre stop devient un ordre au marché, quand elle atteint le prix du stop. Cela signifie que la commande ne sera pas nécessairement remplie au prix stop. Comme il devient un ordre au marché, le prix exécuté peut être pire ou meilleur que le prix stop. L’investisseur ci-dessus peut voir ses actions vendues pour 160$, 159,75 or ou 160,03$. Les arrêts ne sont pas une garantie à 100% d’obtenir les points d’entrée/sortie souhaités.,

cela peut être un inconvénient car, si un stock est en baisse, l’ordre stop du trader peut être déclenché (ou rempli) à un prix nettement inférieur aux attentes, en fonction de la vitesse à laquelle le prix baisse, de la volatilité du titre ou de la rapidité avec laquelle l’ordre peut être exécuté.

Par exemple, supposons que Apple Inc. (AAPL) se négocie à $170.00 et un investisseur veut acheter le stock une fois qu’il commence à montrer une certaine dynamique à la hausse sérieuse. L’investisseur a placé un ordre stop-limit pour acheter avec le prix stop à $180.00 et le prix limite à 1 185.00., Si le prix D’AAPL dépasse le prix stop de 180,00$, l’ordre est activé et se transforme en ordre limite. Tant que l’ordre peut être rempli sous $185.00, qui est le prix limite, le commerce sera rempli. Si les écarts de stock supérieurs à 185,00$, la commande ne sera pas remplie.

Les ordres Stop-limit D’achat sont placés au-dessus du prix du marché au moment de l’ordre, tandis que les ordres stop-limit de vente sont placés en dessous du prix du marché.

Stop-Loss

En utilisant cet exemple, on peut voir comment un stop peut être utilisé pour limiter les pertes et capturer les profits., L’investisseur AAPL, si son ordre est rempli au prix stop de 160$, réalise toujours un bénéfice de son investissement: 160 $ – 145 = = 15 per par action. Si le prix a baissé au-delà de leur prix de revient initial, ils seront reconnaissants pour l’arrêt.

d’autre part, un ordre stop-loss pourrait augmenter le risque de sortir d’une position de début. Par exemple, supposons que L’AAPL tombe à 160$, mais poursuit une trajectoire ascendante à 185$. Parce que l’ordre de l’investisseur est déclenché à la marque $160, ils passent à côté des gains supplémentaires qui auraient pu être réalisés sans l’ordre stop.,